酒色，奢侈荒淫，杀戮王公以下五百余人，震动内外，无敢违逆者。中山城中饥荒，王公大臣饿死者数十人。

慕容麟率丁零军进入中山，斩杀慕容详及亲党三百余人，亦自立为帝。

因中山粮食缺乏，慕容麟离中山占领新市，与魏军战于义台大败，魏军遂入中山。

慕容麟逃奔邺城，向慕容德说道：中山覆没，魏军定乘胜攻邺。邺城虽广积粮草，难以固守，且士气低落，不能复战。今趁魏军未合，皇叔宜聚军南渡，依附鲁阳王慕容和，占据滑台，招兵聚粮，伺机而动，乃上策也。魏军即使攻下中山，势必不会久留，不过驱赶人口抢掠财物以归。燕人不喜迁徙，自会发生变故，后我奋威还救，魏则内外受敌。皇叔彼时广示恩信，招集遗民，则可一举而取也。

言犹未了，鲁王慕容和遣使寄书，也劝南迁。慕容德从之，遂于隆安二年率四万户众、二万七千乘车，从邺城迁移滑台。不料渡河之时陡遇大风，船只沉没。

魏军将至，诸将恐惧，商议退守黎阳。

孰料当晚一夜大风，河面浮冰冻合，军队遂趁夜渡河。次晨魏军来到，河面复又冰裂，不能得渡。慕容德大悦，便将黎阳津改为天桥津。

大军到达滑台，景星现于尾箕，又在漳水得白玉，形状如玺。

于是慕容德依例自称燕王，建立南燕，大赦境内，设置百官。任慕容麟为司空、兼领尚书令，慕容法为中军将军，慕舆拔为尚书左仆射，丁通为尚书右仆射。

其后有人传言河间有麒麟出现，慕容麟认为祥瑞应在自己身上，遂秘密策划反叛，事泄而被赐死。当年夏天，魏将贺赖卢率军归附慕容德。

镜头转换，按下慕容德，复说慕容宝。

慕容宝从龙城南逃黎阳，派中黄门令赵思前往叫城，命守将慕容钟前来迎接。

慕容钟却欲奉慕容德为主，遂擒赵思囚之，然后派人飞报慕容德。

慕容德对群臣道：公等为国家大计，劝我摄政。我因国君逃亡，姑从公议，以抚众望。今国君既归，我将迎而谢罪，然后退位隐居，各位以为如何？

黄门侍郎张华进言：凡争天下，无雄才不奋；兵马驰骋，岂懦夫能成大事！陛下若行妇人之仁，弃天授大业，威权一去，性命不保，何有退让之事哉！

慕容德：孤谓古人逆取顺守，王道不足，故中途徘徊，其意不决。

慕舆护于是奏请前去探问慕容宝虚实，慕容德允之。

慕舆护遂领数百名勇士，随赵思北去，谋划杀死慕容宝，以绝慕容德让位之念。

不料慕容宝却是滑溜得紧，又有前番亲子谋反教训，既见赵思出而不归，复闻慕容德称王，于是提前北逃。慕舆护到黎阳未见慕容宝，即押赵思以归。

慕容德因赵思熟习典制掌故，准备加以重用。

赵思说道：当年关羽被曹操所擒，犹不忘刘备恩德。赵思死而后生，但蒙国家恩宠，犬马尚有报恩之心，何况人乎！请许我回，以明臣节。

慕容德固留，赵思怒道：周室衰微，晋郑辅佐；汉有七国之难，赖梁孝王扶持。殿下亲为皇叔，贵为三公，不能率公卿匡扶王室，却望王室倾覆而为司马伦之事。赵思虽不能效申包胥哭于秦廷，却慕君宾不活于王莽称帝之时也。

慕容德大怒，遂杀赵思。

镜头闪回，燕帝慕容宝初到黎阳之时。

黎阳长史李辩劝刺史慕容和接纳慕容宝，慕容和欲奉慕容德为主，于是不听。

后闻慕容德称帝，李辩惧计谋泄露获罪，遂暗地勾结晋军至管城，望慕容德率军亲征，自己在后作乱。但慕容德不来，李辩更加不安，乃遣使至建康，愿举黎阳城降晋。

东晋朝廷乃受李辩之降，使南阳太守闾丘